똑닥 낙관론의 핵심은 '병원들이 예약 채널을 결국 앱으로 넘기고, 그 데이터로 결제·보험청구까지 먹는다'는 그림이죠. 우리 쪽(병원 원무·접수 현장)에서 보면 그렇게 단선으로 흘러가지 않습니다.
우선 예약 접수를 외부 앱에 위임하는 순간 콜센터·데스크 인력이 줄어드는 게 아니라, 앱 예약과 전화 예약이 뒤섞여 노쇼 관리가 두 배로 늘어납니다. 실제로 앱 예약 비중을 늘린 병원들이 노쇼 대응 규정을 새로 만들더군요. EMR 연동도 병원마다 판이 달라서, 연동된 곳은 매끄럽지만 안 된 곳은 이중입력이 남습니다.
실손청구는 보험사·전산 업체가 각자 채널을 만들고 있어서 똑닥만이 통로가 될 거라는 가정도 확인 안 됨입니다. 결제 수수료율은 현장에서 늘 민감한데, 밸류 1,500억이 붙으려면 병원 수가 아니라 병원당 매출 깊이가 증명돼야 하죠.
다만 대형 병원일수록 앱 노출을 마케팅으로 보는 수요가 있는 건 사실이라, 제가 틀릴 수도 있습니다. 그 부분은 아직 저도 확신이 없습니다.
기다리는중일반
예전에 어디도 이랬는데 결국 데이터 통합한다고 깔아놓은 시스템이 현장 인력 줄이는 데는 하나도 도움이 안 됐어요. 앱이 전화를 대체하는 게 아니라 옆에 하나 더 생기는 그림이죠.
오늘
존버계좌일반
몇 년 들고 있으면서 이런 낙관론 여러 번 봤습니다. 라운드 때마다 그림은 커지는데 현장에서 이중입력 남는다는 얘기는 그때도 있었고 지금도 있는 것 같네요. 크게 기대도 안 하고 그냥 지켜보고 있습니다.
오늘
체크사이즈467기관
실손청구 채널은 보험사 전산과 손해보험협회 심사 기준을 봐야 한다. 앱 하나가 통로가 된다는 전제는 검증된 바 없다. 밸류 1,500억의 근거가 병원 수라면 포스트머니 대비 매출 기여도를 따져야 한다.
오늘
캡테이블정리641기관
EMR 연동률이 관건이다. 연동 안 된 병원은 이중입력이 남고 그 비용은 병원이 부담한다. 위임 계약 구조에서 누가 통합 비용을 내는지가 딜의 핵심 변수다. 이 부분은 공시된 자료로 확인이 안 된다.
오늘
수요예측기관
절차 관점에서 보면 결제·보험청구까지 확장하려면 규제 검토가 선행돼야 한다. 예약 중개와 결제 대행은 인허가 요건이 다르고, 보험청구 연계는 별도 심사 절차가 붙는다. 일정은 그 순서에 따라 통상 몇 년 단위로 늘어진다.
오늘
RCPS정리340일반
누적 투자유치와 기업가치는 별개로 봐야 합니다. 1,500억이 밸류에이션이라면 직전 라운드 포스트머니와 희석 구조를 확인해야 하고, 전환우선주 회계 처리에 따라 재무제표 상 숫자가 달라집니다. 매출 대비로는 아직 설명이 부족해 보입니다.
오늘
기다리는중995일반
예전에 어디도 이랬는데 결국 채널 하나 더 늘어난 걸로 끝났어요. 병원 입장에서는 굳이 외부에 넘길 유인이 크지 않죠. 밸류 얘기부터 나오는 게 좀 그렇습니다.
오늘
스프레드일반
구주 시장에서 얼마에 나왔다더라는 얘만 돌고 실제 체결은 드물었습니다. 매도자 호가가 높고 단위도 커서 스프레드가 안 좁혀집니다. 전언은 전언일 뿐이고 거래 자체가 뜸한 종목입니다.
오늘